옵션 매매 결과 (2018년 3월 13일)
오늘도 보유 중이던 옵션 몇 가지를 처분했습니다.
시장이 너무 올라가는 것도 살짝 의심스럽기도 하고, 새로 오픈한 포지션들도 있어서 몇 가지 더 정리를 했습니다.
노파심에서 드리고자 하는 말씀은...
이 포스팅의 목적이 여러분께 옵션과 선물이라는 또다른 트레이딩의 매력을 알려드리고자 하는 것이지 매수/매도 추천의 글이 아님을 밝힙니다.
아울러 저는 미국에서 활동하는 개인투자자이기 때문에 저의 매매 일지 전부를 공개하지 않습니다.
다만, 앞으로 매매 일지를 통해 확정된 수익을 알려드리는 이유는 온전히 여러분의 이해를 돕기 위한 것이라는 점 꼭 알아주시면 좋겠습니다. ^^
일단 오늘은 두 종류의 회사에서 총 두 가지 옵션을 정리했습니다.
공교롭게도 오늘은 두 가지 옵션 모두 매도했던 풋 옵션입니다.
먼저, 주식 투자를 떠나서라도 모든 분들이 잘 아는 인텔(INTC)입니다.
이 아이도 지난 2월 초 미국 시장 조정 때 데리고 들어온 아이입니다.
2020년 1월 17일 만기 행사가 $45 풋 옵션
이 옵션의 매도가는 $5.50, 매도일은 2018년 2월 2일입니다.
이 옵션의 정리일은 오늘, 2018년 3월 13일이고...
매수가는 $4.00
수익률은 27.27%, 수익금은 $150.00이었습니다.
만기까지 오늘 날짜로 675일이나 남았는데, 왜 벌써 정리를 하느냐고 질문하셨다면...
당신은 옵션을 볼 줄 아는 분입니다. ^^
'왜'인지에 대해서는 앞으로 제가 준비하고 있는 옵션의 기초강좌에서 설명 드릴 예정입니다만, 일단 맛보기 설명을 드리자면...
풋 옵션 매도 포지션을 보유하려면 일정량의 증거금을 유지하여야 합니다.
이 증거금은 저의 돈이면서도 위의 포지션을 유지하기 위해서 건드릴 수 없는 돈이기도 합니다.
한 마디로 '묶여있는' 돈입니다.
그러니 보유한 지 한달이 조금 넘는 이 시점에서 결정을 내려야 하는 시기가 된 것입니다.
만기까지 들고 갔을때 더 취할 수 있는 수익과 묶여있는 증거금으로 다른 전략에 이용했을 때 얻을 수 있는 수익을 비교해야 한다는 것입니다.
더 쉽게 말하자면, 어차피 풋 옵션 매도로 취할 수 있는 최대 수익금은 $550.00이기 때문에 만기까지 보유시에 '더' 받을 수 있는 수익은 $400입니다.
앞으로 675일 동안 '$400을 더 벌 수 있을까'에 대한 결정이라는 것입니다.
물론 제가 콜 옵션을 매수했다면 이야기가 또 달라지게 됩니다만, 일단 풋 옵션 매도 포지션을 가지고 있는 저는 정리해서 익절하기로 했던 것입니다.
이렇게 결정한 또 하나의 이유는...
바로 위에서 설명 드린 것처럼 콜 옵션 '매수' 포지션이 있기 때문입니다.
원래 진입시기에 이미 인텔의 주가 상승을 예상했기 때문에 '콜 옵션 매수와 풋 옵션 매도 콤보' (제가 부르는 이름으로 '레버레버') 전략이었습니다.
현재 콜 옵션에서는 이미 146%의 수익을 내고 있고, 만기일은 역시 2020년 1월입니다.
이 아이는 지금 정리해도 수익, 진입시기였던 44불 중후반으로만 내려가지 않는다면 만기 근처까지 들고가도 수익...
그저 큰 사고 없이 잘 해주기를 바라는 마음입니다. ^^
다음 회사는 JP모건 체이스(JPM)입니다.
이 아이도 조금 오래 데리고 있던 아이입니다.
작년 여름, 제 포트에 부족했던 금융섹터도 채울 겸 트럼프 대통령의 정책이 결과적으로 금융주에 우호적일 것이라 생각하고 데리고 온 아이 중 하나입니다.
2019년 1월 18일 만기 행사가 $90 풋 옵션
이 옵션의 매도가는 $9.77, 매도일은 2017년 7월 14일입니다.
이 옵션의 정리일은 오늘, 2018년 3월 13일이고...
매수가는 $2.11
수익률은 78.40%, 수익금은 $766.00이었습니다.
이 아이를 정리한 이유도 마찬가지입니다.
만기시까지 들고가서 더 받을 수 있는 수익은 오늘 지불한 $211.00입니다.
$211 더 받자고 자금을 9달 동안 묶어놓는게 좋은 선택인지, 아니면 여기서 정리하고 다른 곳에 투자해서 더 벌 수 있는지...
오늘 정리한 옵션의 종류와 수익금, 수익률과 보유기간을 정리해 보면 아래와 같습니다.
저는 주식은 '숫자[number of shares]'의 게임이고, 옵션은 '확률(possibility)'의 게임이라고 생각합니다.
여러분의 포트 폴리오에 이런 아이들이 득실득실~하게 만드는 그날까지!!!
옵션 트레이딩은 레버리지를 이용하는 만큼 높은 수익과 수익률을 얻을 수 있지만, 반대로 돌발상황에 적절한 대처를 하지 못한다면 굉장히 큰 손실을 얻을 수 있습니다.
항상 먼저 기본 개념에 대한 확실한 이해, 그리고 본인의 트레이딩 전략과 습관을 점검하시고 적용하시기 바랍니다.
책임감 있는 투자와 트레이딩으로 성공투자 하시기 바랍니다.
* 이 포스팅은 정보공유에 유일한 목적이 있으며, 매수나 매도 추천의 글이 아님을 밝힙니다.
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옵션 기초
어닝 플레이
- 별책부록: 따뜻한 옵션 하나~
- 별책부록: 따뜻한 옵션의 결과
- 어닝플레이(2018년 2월 9일) 엔비디아(Nvidia, NASDAQ:NVDA)
- 어닝플레이(2018년 2월 22일) 스프라우트 파머스 마켓 (Sprouts Farmers Market, NASDAQ: SFM)