차트의 기술: 테크니컬 분석의 가치와 목표; Technical Analysis

phuzion7 (62)in #coinkorea • 6 years ago (edited)

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안녕하세요 오늘은 📊 차트의 기술로, 테크니컬 분석의 가치와 목표에 대한 글입니다 쉽고 재미있게 읽을 수 있습니다 그런데, 이번 주 비트코인 움직임이 좋네요 스팀은 힘을 받다가 잠시 주춤해진 듯한데요 다시 가즈아~ 감사합니다

테크니컬 분석의 가치
- 무엇과 언제를 알아내기
- 오로지 가격과 거래량 뿐이다
테크니컬 분석의 목표
테크니컬 분석이 작동하는 이유
테크니컬 분석의 오용
- 성배 정신
- 그냥 무엇을 사야 할지 알려줘
- 테크니컬 분석을 통해 시장을 통제한다

By StockChart

The Value of Technical Analysis

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테크니컬 분석의 가치

테크니컬 분석이 가치가 있는 이유는 방향성을 가진 가격 움직임이 종종 특정 기간 유지돼서 분석가들이 이를 발견하고 그 가격 변화로부터 이익을 취할 수 있기 때문이다 테크니컬 분석가가 가격 및 거래량(volume) 움직임을 분석하기 위해 수학에 기반한 많은 툴을 가지지만, 그 과정은 궁극적으로 인간 행동을 연구하는 예술이다

기상학자가 기상 예측을 보장할 수 없는 것처럼, 테크니컬 분석가는 인간 행동이 복잡하기 때문에 미래 가격 변동에 대해 절대로 완벽하게 확신할 수 없다

무엇과 언제를 알아내기

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모든 투자자는 투자 관련해서 세 가지 기본 질문에 직면한다 무엇에 투자할 것인가, 언제 사고 언제 팔것인가이다 테크니컬 분석은 투자자에게 순차적으로 주식을 선택하고 매수와 매도 시기를 결정하는 체계(framework)를 제공한다 투자자들의 네메시스(nemesis, 분수를 넘어서는 모든 종류의 과도함을 응징하는 복수의 여신)인 감정은 이런 결정에서 상당히 제한된다 투자자들이 “무엇과 언제”의 규칙을 개발해서 따르기 때문이다 “매수 후 최선을 바라기(buying and hoping for the best)”보다는, 테크니컬 분석은 항상 그들이 감수하고 있는 리스크가 얼마나 되는지를 알고 그리고 “시기가 좋을 때 빠질 때(get out while the getting is good)”를 안다

오로지 가격과 거래량 뿐이다

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오로지 역사적인 가격 및 거래량(volume) 데이터만이 테크니컬 분석을 위해 사용된다 테크니컬 분석의 기본적인 전제는 회사가 하는 일 같은 - 가령 그 재정적 결과, 애널리스트 등급, 경영관리 성과, 정책, 뉴스 등 - 알려진 모든 정보는 역사적인 가격과 볼륨 데이터에 반영되어있다는 것이다 이것은 설득력 있는 개념이다 왜냐하면, 이러한 요인들이 개별로 미래 가격에 얼마나 영향을 끼칠지 측정하는 것은 불가능하기 때문이다

테크니컬 분석이 가능성 있는 미래 가격 방향을 결정하는 데에만 사용될 수 있다는 것을 이해해야 한다 그것은 뉴스 사건들이나 또는 투자자들이 그것에 어떻게 대응할 것인지는 예측할 수 없다

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BTC/USD 일간 로그 차트

테크니컬 분석의 목표

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위 그래프는 BTC/USD의 역사적인 가격 차트이다 가격 차트는 한 번에 몇 달 동안 가격이 어떻게 상승, 하락 또는 횡보할 수 있는지를 설명한다 테크니컬 분석은 언제 가격이 방향 전환을 시작할지를 알리는데 도움이 되는 방법론들을 사용한다 테크니컬 분석의 목표는 가격 차트가 가격이 상승을 시작하고 있음을 알릴 때 주식을 매수하고, 가격 차트가 가격이 횡보 또는 하락을 시작하고 있음을 알릴 때 매도하는 것이다

테크니컬 분석이 작동하는 이유

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테크니컬 분석은 가격과 볼륨이 종종 시장 참여자들의 집단 심리(“두려움/탐욕 밸런스”)를 드러내기 때문에 작동한다 테크니컬 차트는 이런 변화 후에 곧바로 두려움/탐욕 밸런스(fear/greed balance)의 변화를 드러낼 수 있어서 그것은 이익을 내는 거래 기회를 제공한다 테크니컬 분석가들은 어디서 그 두려움/탐욕 밸런스가 최근 예측 가능한 방식으로 변화했는지 차트를 확인하는 작업을 한다 그런 다음 그들은 거래를 시도하고 그 변화로부터 이익을 얻는다 일단 그들이 주식을 매수하면, 기술적 분석가는 매도 신호를 찾기 위해 가격과 볼륨을 관찰한다 제대로 수행되면, 테크니컬 분석에 기반한 트레이드는 평균 성공 확률보다 더 높게 이끈다; 그러나, 자산 관리 테크닉(예, 최소 위험보상비율 1:3을 만족하는 거래 전략)을 훈련해서 여전히 예기치 않은 가격 움직임을 대비하는 데에 사용해야만 한다

테크니컬 분석의 오용

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테크니컬 분석의 기본들을 배우기는 쉬워도, 그것을 정확하고 성공적으로 적용하기란 쉽지 않다 왜냐하면 테크니컬 분석 기법을 사용한 이런 많은 사람들이 돈을 잃고는 차트 분석은 가치가 없다고 결론을 내리기 때문이다 게다가, 안타깝지만, 의심 없는 많은 투자자들이 적은 노력으로 별난 수익을 약속하는 테크니컬 “시스템”들을 구매한다 구매자들은 그 시스템이 작동을 안 한다는 걸 파악했을 때는, 그들의 돈은 없어진지 오래다

테크니컬 분석은 어떤 기타 돈 버는 직업과도 같다 - 그것은 시간과 노력이 필요하고 위험이 따른다 다르게 말하는 사람은 누구도 신뢰할 수 없다 다음은 테크니컬 분석이 과거에 오용되었던 방식들이다:

트론

성배 정신...

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테크니컬 분석에 대한 가장 일반적인 오인 가운데 하나는 위험이 거의 없거나 또는 전혀 없이 지속적인 수익을 제공하는 트레이딩 시스템을 발명 가능하다는 생각이다

“완벽한 시스템”이 지속할 수 없는 몇 가지 이유가 있다 첫째, 시장은 자유 의지를 가진 사람들로 구성되고 두려움과 탐욕에 의해 인도된다 완벽한 시스템은 가격이 예측 가능한 패턴으로 계속 움직여야 한다 이것은 사람들이 개입하면 절대로 가능할 수 없을 것이다 둘째로, 많은 금융 기관들이 시스템적 트레이딩 패턴을 찾으려고 시장을 모니터 한다 일단 발견하면, 금융 기관은 그 시스템으로 이익을 얻을 수 있는데 (투자하거나 또는 대응하면서), 그것은 결국 “완벽한 시스템”을 약화시키고 무효화한다 그리고 마지막으로, 무슨 동기로 누군가가 “완벽한 시스템”을 어떤 가격에 공유할 수 있을까? 그런 시스템은 한 사람에게는 매우 유용할지 몰라도 아주 많은 사람들 또는 단지 하나의 기관이 그것을 발견하면 (두 번째 이유로) 쓸모 없어진다

그냥 무엇을 사야 할지 말해줘,,,

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투자 사기꾼들은 시장에서 수익을 얻는 방법에 대한 조언을 항상 제공해왔다 이들은 빠르고 수익이 좋은 투자를 약속하면서 신입이나 정보가 부족한 투자자들에게 재정적 이익을 취하는 사람들이다 초고율 수익을 주장하거나 또는 미래 사건 정보로 상당한 수수료를 요구하는 것은 그런 모사꾼들을 구별하는 가장 좋은 방법이다

테크니컬 분석을 통해 시장을 통제할 수 있다,,,

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사람들이 주식 가격을 직접 통제할 수 있다고 의식적으로 믿는 이는 거의 없지만, 무의식적으로, 차트 분석은 신입 투자자에게 잘못된 통제력을 심어줄 수 있어서, 이것은 그들이 객관성을 잃는 결과를 낳는다: “나의 주식이 오늘 막 내 추세선을 하향 돌파했지만, 그것은 정말로 괜찮은 추세선이라서 내일 회복할 거야!”

같은 피해에 대한 반대의 반응은: “내 주식이 내 추세선을 돌파했어! T/A는 쓸모가 없어!” 두 반응은 감정, 즉 테크니컬 분석이 제거하려고 애쓰는 것에 의해 주도된다