Zawód spekulant #3 - Czy cena wejścia ma znaczenie?

Wśród traderów krążą, różne prawdy i racje, które są ciągle poddawane weryfikacji przez przeciwników i zwolenników danego sposobu inwestowania i tradingu. Zauważyłem, że każda grupa na Facebook ma swoją religię i broni swoich racji do upadłego a większość uczestników dyskusji nie zauważa że każda metoda dla jednego może być szansą a dla innego czymś co powoduje, że jego trading nie jest zyskowny, lub wręcz doprowadza do ruiny. Na przykład inwestowanie metodą runową służy Rafałowi Zaorskiemu, ale dla większości to jest najgorsza rada jaką usłyszeli w swojej karierze tradera. Ja sam ponad dwa lata temu przez trzy tygodnie próbowałem spekulacji runowej i z mojego krótkiego doświadczenia powiem, że nie dziwię się, że Livermore strzelił sobie w łeb. Po za tym uważam, że trader powinien się uczyć i szkolić, ale nie kopiować tylko rozwijać własną niepowtarzalną metodę inwestycyjną, która daje mu przewagę w dłuższym okresie czasu łącząc ze sobą różne metody i narzędzia.
Dzisiaj chciałem podyskutować o tym, czy cena wejścia ma znaczenie? Jak dla mnie ma i to bardzo duże, ale tak jak mówiłem wcześniej nie każdy będzie ją w stanie wykorzystać dla swoich celów, ale może dla niektórych będzie czymś co będzie kolejnym klockiem do układanki.
Dlaczego cena wejścia ma znaczenie? Ponieważ mogę w lepszy sposób wykorzystać dostępną dźwignię finansową i maksymalizować zyski. Tak jak jest opisane w jednym z artykułów Niala Fullera staram się wchodzić w pozycję jak snajper kupując taniej na dołku lub wsparciu, lub sprzedając drożej na górce lub oporze. W pierwszej kolejności decyduje o kierunku, następnie zaglądam na wykres i wyznaczam, gdzie ustawię zlecenie obronne i gdzie zrealizuję profit. Jak mam te trzy informacje, czyli: kierunek, zlecenie obronne i zbieranie zysków zastanawiam po jakiej cenie wchodzę w zlecenie. Moim celem jest wejście w pozycję jak najbliżej zlecenia obronnego.
Poniżej jest przykład transakcji z połowy stycznia. Zamiarem była realizacja scenariusza wzrostowego na parze GBPCHF.

Źródło: CMC Markets

W momencie jak podejmowałem decyzję o realizacji scenariusza cena znajdowała się na 1,3287, ale spoglądając na układ wykresu zauważyłem, że jest szansa na zejście ceny nawet w okolice 1,32. Ruch na parze odbywał się w kierunku bocznym, więc prawdopodobieństwo było duże, że zahaczymy jeszcze o niższe poziomy zanim wbijemy nowe szczyty. Co mi to daje, że kupię taniej? Będę mógł otworzyć znacznie większą pozycję, ryzykując tyle samo. W momencie jak kupiłbym po bieżącej cenie nabyłbym 1082 jednostki a zysk w razie realizacji profitu na poziomie 1,35 byłyby w okolicach 83 złotych ledwo przekraczając stosunek ryzyka do zysku 1,5. Złożenie zlecenia buy limit na poziomie niższym o 47 pisów daje szansę na aktywację zlecenia o 70% większego co przekłada się na ewentualny przyszły zysk prawie dwukrotnie wyższy niż buy po bieżącej cenie i stosunek ryzyka do zysku powyżej 3:1, oczywiście realizacja profitu także na poziomie 1,35.

Źródło: CMC Markets

Źrodło: CMC Markets

Tak jak wszystko w życiu lepsza cena wejścia w pozycję ma swoje plusy i minusy. największym plusem jest maksymalizacja zysków, kolejnym to praca nad cierpliwością. Bez niej nie jesteśmy w stanie dobrze wykorzystywać lepszych cen wejścia i dotrzymać zlecenie do założonego poziomu profitu. Czasem dobrze złapane wejście pozwala na szybsze zabezpieczenie pozycji i w przyszłości zmniejsza ryzyko wybicia break evan. Największym minusem jest to, że zlecenie kupione lub sprzedane po lepszej cenie ma mniejsze prawdopodobieństwo na sukces bo po prostu stop loss jest bliżej i jeżeli nie potrafisz sobie radzić ze skutecznością 30% to chyba to nie jest dla Ciebie, ale najlepiej przećwiczyć i przetestować samemu. Dobra analiza rynku i prawidłowe ustawianie zleceń obronnych jest rozwiązaniem na skuteczność i poprawę prawdopodobieństwa sukcesu. Oczywiście sytuacja rynkowa każdego dnia jest inna i w momencie jak spodziewamy się istotnych informacji lub publikacji które mogą być początkiem realizacji naszego scenariusza to nie ma co się czaić na lepsze ceny tylko aktywować zlecenie po bieżącej cenie lub korzystać z buy stop lub sell stop i ewentualnie za pomocą dokładania kolejnych zleceń maksymalizować przyszły zysk.

Pozdrawiam!
Piotr

Treści zawarte w powyższym materiale nie stanowią żadnej rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, lub ich emitentów (Dz. U. z 2005r Nr. 206, poz 1715). Jest to wyłącznie wyraz wiedzy i poglądów autora i w żadnym wypadku nie może być podstawą działań inwestycyjnych czytelnika. Osoba chcąca zawrzeć transakcję sama podejmuje decyzję o zawarciu danej transakcji na podstawie samodzielnie określonego ryzyka, ewentualnej straty oraz potencjalnych korzyściach.