Psicología del Ciclo de Tendencias - Crypto Academy / S6W4- Publicación de tarea para @reminiscence01
Hola a todos, siguiendo con los cursos que nos ofrece la Steemit Crypto Academy, hoy estoy participando en la semana 4, de la 6ta. Temporada con esta interesante tarea presentada por el profesor @reminiscence01, sobre la Psicología del Ciclo de Tendencias.
Imagen Propia, creada en Corel Draw
Pregunta ( 1 )
Explique su comprensión de la teoría de Dow Jones. ¿Crees que la teoría de Dow Jones es importante en el análisis técnico?.
La teoría de Dow, es una recopilación de los artículos escritos por el periodista Charles Henry Dow en el diario Wall Street Journal a finales del siglo XIX. En estos escritos, Dow presentó sus profundos estudios y explicaciones sobre el comportamiento del precio en el mercado. Para su mejor comprensión y divulgación, su obra se ha resumido a seis enunciados básicos.
El mercado lo descuenta todo. Este es el primer enunciado de la teoría de Dow, y es considerado como el nacimiento del análisis técnico que conocemos hoy en día. Según Dow, la acción del precio que vemos en el grafico, es un reflejo total de todos los elementos que rodean o pueden incidir en el comportamiento del precio, incluyendo noticias, sentimientos y otros.
El segundo enunciado, se refiere al movimiento del precio en diferentes grados de tendencia. Una tendencia mayor que representa la dirección a largo plazo del precio, una tendencia media que refleja los impulsos y correcciones de la primera y una tendencia menor representativa de las fluctuaciones o ruidos de de la segunda tendencia.
En el tercer enunciado, Dow divide la tendencia principal en tres fases, Una primera fase conocida como acumulación, luego le sigue la fase de participación o tendencia, para culminar en la fase de distribución. Estas diferentes fases son las que tratamos de identificar hoy en día con el uso de las Ondas de Elliot.
El cuarto enunciado habla sobre el principio de confirmación, Según esta teoría, cualquier movimiento del precio de un activo debe estar respaldado por un movimiento similar en otros activos relacionados. Como ejemplo, Dow comparaba el índice industrial con el índice ferroviario, por simple sentido común el crecimiento o caída del índice industrial se reflejaría en el sector que moviliza la producción.
El quinto enunciado se ocupa de la relación existente entre el volumen y el movimiento del precio, Dow señaló que cuando el precio se mueve a favor de la tendencia el volumen aumenta, y cuando el movimiento es contrario a la tendencia el volumen disminuye.
En el sexto enunciado, encontramos que toda tendencia permanece hasta que se demuestre lo contrario. En otras palabras, una tendencia alcista sigue siendo alcista hasta que no pueda marcar un nuevo máximo más alto y ocurra la reversión hacia una tendencia bajista. Así mismo ocurre con las tendencias bajistas, estas permanecen hasta que no puedan marcar mínimos más bajos y sean suplantadas por una tendencia alcista.
A pesar del tiempo transcurrido, la teoría de Dow sigue teniendo gran importancia. De esa teoría se desprenden todos los elementos que toman en cuenta los comerciantes para realizar sus análisis técnico en el presente.
Así como lo planteó Dow en el pasado, actualmente el Análisis técnico toma la acción del precio como principal fuente de información, Igualmente se trata de identificar las diferentes tendencias del mercado, sus fases y posibles reversiones. La diferencia está en la cantidad de herramientas y tecnología que se utilizan hoy y que no existían en los tiempos de Charles Henry Dow.
Pregunta ( 2 )
Explique la psicología detrás de las fases de Acumulación y Distribución del mercado.
En el tercer enunciado de la teoría de Dow, se divide la tendencia en tres fases, Una primera fase conocida como acumulación, luego le sigue la fase de participación o tendencia, para culminar en la fase de distribución.
La fase de acumulación se identifica como un movimiento lateral del precio. Esta fase suele aparecer luego de una tendencia bajista, por lo tanto, el sentimiento es de pesimismo para la mayoría de los pequeños inversionistas, Pero para los grandes capitales o manos fuertes es la oportunidad para comprar algún activo a bajo precio.
Durante esta fase, las manos fuertes se mantienen comprando pequeñas cantidades del activo, de manera de no provocar una subida del precio. Cuando han adquirido una cantidad suficiente del activo, realizan un movimiento de compra más agresivo con la intención de mover el precio hacia arriba.
El movimiento hacia el alza es el inicio de la participación, en este momento se despierta el interés de los pequeños inversionistas que progresivamente se incorporan a la compra, provocando una tendencia alcista y cambiando el sentimiento pesimista por la euforia.
En la cima de la tendencia alcista, con los pequeños inversionistas entusiasmados, las manos fuertes realizan su próximo movimiento, la distribución, durante esta fase las manos fuertes venden a precio alto y de manera controlada los activos adquiridos durante la fase de acumulación.
Una vez obtenida la ganancia esperada, viene la otra jugada, ahora se trata de un movimiento de venta más agresivo que provoca un descenso del precio, ese movimiento bajista alerta a los pequeños inversionistas que salen desesperados a vender, impulsando la tendencia bajista y el inicio de un nuevo ciclo.
Captura de pantalla de tradingview
Pregunta ( 3 )
Explique las 3 fases del mercado y cómo se pueden identificar en el gráfico.
En un grafico se pueden identificar tres formas de movimientos en el precio, dependiendo de ese movimiento podemos identificar las tendencias alcistas, bajistas y el movimiento lateral o de rango.
Las tendencias Alcistas se producen por un dominio de la fuerza compradora por un periodo de tiempo más o menos prolongado. Representan momentos de optimismo y confianza en el mercado. En los gráficos se pueden identificar como un movimiento ascendente del precio, construyendo máximos y mínimos cada vez más altos .
Volviendo a la teoría de Dow, la tendencia alcista nace luego de la fase de acumulación. Empieza con un movimiento agresivo de compra por parte de las manos fuertes y luego es alimentada por la participación y entusiasmo de los pequeños compradores .
Según esa misma teoría, durante una tendencia alcista pueden producirse tendencias secundarias en forma de retrocesos del precio. Esos retrocesos se constituyen en mínimos más altos y pueden ser aprovechados para la colocación de órdenes de compra.
Como lo vimos en el sexto enunciado, la tendencia alcista permanece hasta que sea sustituida por otra tendencia. Eso lo podemos apreciar en los gráficos cuando durante una tendencia alcista, el precio no puede construir un máximo más alto y esa tendencia es reemplazada por una tendencia bajista.
Captura de pantalla de tradingview
Las tendencias bajistas se reflejan en los gráficos como un movimiento descendente del precio, marcando máximos y mínimos cada vez más bajos y representan un dominio de la fuerza vendedora en el mercado.
Según la teoría de Dow, la tendencia bajista nace en la fase de distribución, se produce por un impulso de venta provocado por las manos fuertes y alimentadas por las operaciones de los pequeños comerciantes que sienten pesimismo por la baja del precio y miedo a perder su dinero.
La tendencia bajista culmina cuando el precio no puede construir un mínimo mas bajo y es sustituida por una tendencia alcista.
Captura de pantalla de tradingview
El Mercado de Rango se caracteriza por un movimiento lateral del precio entre un soporte y una resistencia sin que ocurran grandes modificaciones en su trayectoria. Representan momentos de equilibrio entre la oferta y la demanda.
Estos movimientos suelen aparecer durante las fases de acumulación y distribución. Aunque no son los mejores momentos para operar, pueden aprovecharse para realizar pequeñas operaciones de compra en los rebotes del soporte o de ventas en el rechazo de la resistencia.
Captura de pantalla de tradingview
Pregunta ( 4 )
Explicar la importancia del indicador de Volumen. ¿Cómo confirma el volumen una tendencia? Haga esto para las 3 fases del mercado
El volumen representa la cantidad de acciones negociadas de un activo en un periodo determinado. Es un dato muy importante dentro del análisis técnico, sus niveles indican el interés de los comerciantes en las negociaciones sobre ese activo. Esa característica lo convierte en una excelente herramienta de confirmación para el movimiento del precio.
Según Dow, el volumen debe acompañar a la tendencia, aumentando en los impulsos a favor de la tendencia y disminuyendo en los retrocesos.
En el siguiente gráfico tenemos una tendencia alcista, allí se puede observar que el volumen aumenta durante los impulsos alcistas indicando un mayor interés de compra por parte de los comerciantes. También podemos observar que el volumen es menor durante los retrocesos, señalando el poco interés por las ventas para ese momento.
Captura de pantalla de tradingview
En el siguiente gráfico tenemos una tendencia bajista, allí se puede observar que el volumen aumenta durante los impulsos bajista, indicando un mayor interés de venta por parte de los comerciantes. También podemos observar que el volumen es menor durante los retrocesos, señalando el poco interés por las compras.
Captura de pantalla de tradingview
Los mercados de rango se caracterizan por ser momentos de poca volatilidad o interés especial hacia alguna tendencia, por lo tanto, el volumen se mantiene con pocas variaciones. En el siguiente gráfico se observa que el volumen refleja poca volatilidad y así se mantiene hasta que ocurra un rompimiento del soporte o de la resistencia.
Captura de pantalla de tradingview
Pregunta ( 5 )
Explicar los criterios comerciales para las tres fases del mercado.
Antes de realizar cualquier operación, lo primero que debemos hacer es identificar la tendencia para operar a su favor. La tendencia alcista la identificamos en la estructura del mercado, con el precio moviéndose de forma ascendente marcando máximos y mínimos cada vez más altos.
Con la tendencia alcista identificada y confirmada por el volumen, se procede a ubicar el mejor punto de entrada. En una tendencia alcista, ese punto se encuentra en el momento que el precio retoma su trayectoria luego de un retroceso.
Como puntos de salidas se puede colocar el stop loss por debajo del último mínimo o nivel más bajo del retroceso y la toma de ganancia se debe ubicar con una relación de riesgo de 1:1.5 a 1:2.
En el siguiente gráfico mostramos una configuración de compra en una tendencia alcista, siguiendo los criterios mencionados anteriormente.
Captura de pantalla de tradingview
La tendencia bajista se identifica con el movimiento descendente del precio, marcando máximos y mínimos cada vez más bajos. Esa tendencia debe estar acompañada por el incremento del volumen durante los impulsos bajista.
Siendo una tendencia bajista la operación a realizar es de venta. Los mejores puntos de entrada se encuentran cuando el precio retoma la trayectoria bajista luego de un retroceso.
Como puntos de salidas se puede colocar el stop loss por encima del último máximo y la toma de ganancia se debe ubicar con una relación de riesgo de 1:1.5 a 1:2.
Captura de pantalla de tradingview
Como lo mencionamos anteriormente, durante el mercado de rango no existe una decisión en la dirección del precio, por lo tanto, las operaciones se reducen a compras en los momentos de rebotes del precio sobre el soporte, colocando el stop loss por debajo del soporte y la toma de ganancias a la altura de la resistencia.
También se pueden realizar operaciones de ventas en los rechazos de la resistencia con el stop loss colocado por encima de la resistencia y la toma de ganancia a la altura del soporte.
Captura de pantalla de tradingview
Pregunta ( 6 )
Con los criterios comerciales discutidos en la pregunta anterior, abra una operación de demostración para ambas posiciones de compra/venta.
En el siguiente gráfico Luna/Tether en temporalidad de 1 hora, podemos apreciar la culminación de una tendencia alcista con una formación de doble techo en la fase de distribución, y el cambio hacia una tendencia bajista que pareciera estar llegando a su final sobre el soporte de los 86.22 Usdt.
Captura de pantalla de tradingview
Cambiando a temporalidad de 15m, se aprecia un movimiento lateral del precio entre el soporte de 86.22 Usdt y la resistencia de 88.39 Usdt. Mientras tanto, el volumen permanece sin grandes alteraciones. Todo indica que nos encontramos en una fase de acumulación.
Captura de pantalla de tradingview
Tomando en cuenta los criterios para operaciones en mercado de rango, estamos colocando una orden de compra sobre la segunda vela alcista, luego del rebote del precio, colocando el stop loss por debajo del soporte y la toma de ganancias a la altura de la resistencia.
Captura de pantalla de tradingview
Esta operación de compra en un mercado de rango se desarrolló favorablemente, hasta que el precio alcanzó la toma de ganancias.
Captura de pantalla de tradingview
La operación se refleja en el histórico con la compra de Luna a un precio de 87.04 Usdt, y cerrada con una venta de Luna a un precio de 88.37 Usdt.
Captura de pantalla de tradingview
En el mismo gráfico observamos un impulso de venta que rompió la resistencia de 88.39 Usdt. Ese movimiento alcista decreta la culminación de la tendencia bajista, cuando la onda correctiva “C” es mayor que la onda correctiva “A”, lo que convierte a “C” en el primer impulso de la tendencia alcista.
Aquí se cumple el enunciado de Dow, según el cual, toda tendencia permanece hasta que es sustituida por otra. También vemos la intención de las manos fuertes en elevar el precio del activo. Todas las condiciones son favorables para colocar una orden de compra en la segunda vela de confirmación luego de la ruptura, con el stop loss por debajo del soporte y la toma de ganancias a la altura de la resistencia, con una relación de riesgo 1:2.
Captura de pantalla de tradingview
Esta operación de compra al inicio de una tendencia alcista aprovechando el movimiento de las manos fuertes, se desarrolló favorablemente hasta la toma de ganancias.
Captura de pantalla de tradingview
El historial muestra una operación de compra de Luna a un precio de 88.97 Usdt y el cierre de esa operación con una venta de Luna a un precio de 90.44 Usdt.
Captura de pantalla de tradingview
En el siguiente gráfico XRP/USDT, se aprecia una caída del precio luego de la fase de distribución que mantuvo al precio oscilando entre los 0.7506 y 0.9092 Usdt.
Captura de pantalla de tradingview
En temporalidad de 15m se aprecia una tendencia bajista acompañada de un crecimiento de volumen. En esa tendencia bajista se produce un retroceso alcista que conforma una cuña ascendente. Estamos aprovechando el rompimiento del patrón de cuña para colocar una orden de venta con el stop loss por encima del último máximo y la toma de ganancias a nivel del próximo soporte con una ralacion de riesgo de 1:2.
Captura de pantalla de tradingview
El desarrollo de la operación de venta en una tendencia bajista fue positivo. Luego del rompimiento de la cuña, el precio retomó su trayectoria descendente y alcanzó la toma de ganancias.
Captura de pantalla de tradingview
El historial muestra la operación de venta de XRP a un precio de 0.7710 Usdt , cerrada con una compra de XRP a un precio de 0.7637 Usdt.
Captura de pantalla de tradingview
Conclusiones.
En esta tarea hemos tenido un acercamiento muy interesante con la teoría de Dow y sus enunciados básicos. Su primer enunciado sobre “el precio lo descuenta todo” se considera como la base o nacimiento del análisis técnico que conocemos en la actualidad.
Sus explicaciones sobre los diferentes grados de tendencias, las fases del mercado y la relación entre el volumen y la acción del precio, siguen siendo muy valiosas para aumentar las probabilidades de éxitos en nuestras operaciones comerciales.
C/C: Profesor @reminiscence01
Gracias por leer.
¡Hasta la próxima!
Hello @sir-lionel , I’m glad you participated in the 4th week Season 6 at the Steemit Crypto Academy. Your grades in this Homework task are as follows:
Observations:
This is incorrect. Kindly revisit the lesson to understand accumulation and distribution better.
Recommendation / Feedback:
Thank you for participating in this homework task.
Fue un error intercambiar acumulación por distribución en la imagen, estaré mas pendiente la próxima vez. Gracias por la evaluación y observación. Saludos